Phân tích điểm hòa vốn NPV là một trong những công cụ được sử dụng rộng rãi nhất để hiểu quy trình kinh doanh và chỉ số quan trọng nhằm định hình khoản đầu tư trong tương lai. Trong bài viết này, chúng tôi sẽ trình bày quy trình từng bước đơn giản để bạn có thể tìm hiểu cách lấy đơn vị sản phẩm cần sản xuất để thực hiện phân tích điểm hòa vốn NPV trong Excel.
Tổng quan về phân tích hòa vốn NPV
Bằng điểm hòa vốn NPV, chúng ta có thể tính ra doanh nghiệp phải bán bao nhiêu đơn vị sản phẩm hoặc dịch vụ để kiếm tiền. Nói cách khác, nghiên cứu cho thấy cần bao nhiêu doanh thu để trang trải chi phí hoạt động. Phân tích điểm hòa vốn xác định số lượng hàng bán cần thiết để trang trải tất cả các chi phí cố định cho doanh nghiệp. Khả năng bán hàng của người bán sẽ được làm sáng tỏ nhờ nghiên cứu về phía cầu. Biểu thức toán học của đơn vị/điểm hòa vốn là:
Ở đâu,
BEQ =Số lượng/đơn vị hòa vốn
FC =Chi phí cố định
P =Giá mỗi đơn vị
VC =Chi phí biến đổi trên mỗi đơn vị
⏩ Giả định về phân tích hòa vốn
- Chi phí cố định và chi phí biến đổi có thể được sử dụng để phân loại tổng chi phí. Chi phí bán biến bị bỏ qua.
- Các hàm doanh thu và chi phí tiếp tục tuyến tính.
- Nó giả định rằng giá của sản phẩm sẽ không bao giờ thay đổi.
- Khối lượng bán hàng và khối lượng sản xuất bằng nhau.
- Đối với khối lượng đang được xem xét, chi phí cố định là không đổi.
- Mức tăng chi phí biến đổi được giả định là không đổi.
- Nó giả định rằng công nghệ sẽ không bao giờ thay đổi và năng suất lao động sẽ không tăng.
- Điều này sẽ không ảnh hưởng đến giá Yếu tố.
- Thay đổi giá đầu vào được coi là bằng 0.
- Sự kết hợp sản phẩm của nó ổn định đối với các doanh nghiệp kinh doanh nhiều sản phẩm.
Đọc thêm: Cách thực hiện phân tích điểm hòa vốn của nhiều sản phẩm trong Excel
Quy trình từng bước phân tích điểm hòa vốn NPV trong Excel
Ở đây chúng tôi sẽ sử dụng dữ liệu dưới đây của một thực thể kinh doanh để tiến hành phân tích hòa vốn. Để tránh bất kỳ loại sự cố tương thích nào, hãy sử dụng phiên bản Microsoft Excel 365.
BƯỚC 1:Tính tổng dòng tiền vào
Trước khi chúng ta đi sâu vào tính toán đơn vị hòa vốn NPV. Chúng ta cần sửa chữa, thiết lập cấu trúc hoặc hoàn thiện cấu trúc cơ bản tính toán sản phẩm. Trước tiên chúng ta sẽ phải tính toán dòng tiền vào từ sản phẩm.
- Trước tiên, chúng ta cần tính tổng dòng tiền vào hoạt động kinh doanh bằng cách tính dòng doanh thu của sản phẩm.
- Đối với điều này, chúng ta cần nhập đơn giá của sản phẩm.
- Đơn vị ban đầu được đặt thành 1 .
- Sau đó chúng ta có thể tìm thấy tổng Doanh thu bằng cách nhân Giá mỗi đơn vị bởi Đơn vị sản xuất .
- Đối với điều này, hãy chọn ô C7 và nhập công thức sau:
Đọc thêm: Cách tính phân tích hòa vốn bằng công thức trong Excel
BƯỚC 2:Xác định tổng chi phí biến đổi
Sau khi tính tổng dòng tiền vào, chúng ta sẽ tính chi phí biến đổi để sản xuất sản phẩm.
- Để tính chi phí biến đổi, chúng ta cần tính chi phí biến đổi trên mỗi đơn vị trong ô C10 .
- Để tính tổng chi phí biến đổi, hãy chọn ô C11 và nhập công thức sau:
- Sau khi nhấn enter, bạn sẽ thấy tổng chi phí biến đổi hiện đã có.
BƯỚC 3:Tính lợi nhuận
Vì chúng tôi đã ước tính được cả doanh thu và tất cả chi phí nên chúng tôi có thể tiến hành tính toán lợi nhuận.
- Chúng tôi nhập tổng Chi phí cố định trong ô C14 .
- Sau đó, chúng tôi tính toán Tổng chi phí bằng cách chọn ô C15 và nhập công thức:
- Sau đó chúng ta có thể tính toán Tổng lợi nhuận bằng cách chọn ô C16 và nhập công thức sau:
- Nhấn enter sau đó sẽ cho chúng ta kết quả Tổng lợi nhuận .
BƯỚC 4:Sử dụng Công cụ tìm kiếm mục tiêu để phân tích điểm hòa vốn NPV
Chúng tôi đã hoàn thành việc tính toán lợi nhuận. Do đó, chúng ta có thể bắt đầu chạy Tìm kiếm mục tiêu công cụ để ước tính Phân tích hòa vốn NPV .
- Bây giờ chúng tôi sẽ khởi chạy Tìm kiếm mục tiêu công cụ nhằm tối ưu hóa dòng tiền.
- Đầu tiên, hãy truy cập Dữ liệu > Dự báo > Phân tích nếu như > Tìm kiếm mục tiêu .
- Sau khi nhấn nút Tìm kiếm mục tiêu , bạn sẽ nhận thấy có một cửa sổ khác đang mở.
- Trong cửa sổ đó, chọn ô C16 trong Đặt ô hộp phạm vi.
- Sau đó trong phần Bằng cách thay đổi ô hộp phạm vi, chọn ô C6 .
- Sau đó đặt giá trị 0 trong Giá trị cái hộp.
- Sau một thời gian tải, bạn sẽ nhận thấy rằng số lượng đơn vị tối ưu được sản xuất hiện đang hiển thị trong ô C6 .
- Và đây là cách quản lý để tính toán giá trị đơn vị tối ưu trong khi vẫn giữ lợi nhuận ở mức trung tính, nói cách khác, chúng tôi đã tiến hành giá trị hòa vốn của hoạt động này.
Đọc thêm: Cách thực hiện phân tích hòa vốn với Goal Seek trong Excel
BƯỚC 5:Đánh giá kết quả hòa vốn trên Excel
Rõ ràng là chúng tôi đã nhận được một số kết quả nhưng kết quả có thể không ở định dạng mong muốn. Vì vậy, chúng ta cần hiểu và sửa đổi đầu ra cho phù hợp. Ví dụ:
- Kết quả mà chúng ta có bây giờ là ở dạng phân số. Vì vậy, chúng ta cần cân bằng giá trị một chút.
- Nếu chúng tôi nhập Đơn vị được sản xuất là 0 , thì giá trị sẽ dương 150 , nghĩa là lợi nhuận sẽ là 150 .
- Mặt khác, nếu nhập số nguyên 53 vào ô trống thì ta sẽ thấy giá trị lợi nhuận là âm.
- Vì vậy, chúng ta cần chọn giá trị lợi nhuận là dương còn lại Giá trị hiện tại ròng sẽ không tích cực như vậy Điều đó đồng nghĩa với việc hoạt động Kinh doanh sẽ không thành công.
- Vì vậy, giá trị tối ưu của sản xuất đơn vị cuối cùng là 55 .
Đọc thêm: Phân tích hòa vốn thế chấp trong Excel
Ưu điểm và nhược điểm của phân tích hòa vốn
Phân tích điểm hòa vốn có một số ưu điểm nhưng đồng thời cũng có một số lưu ý mà tất cả các nhà đầu tư cần hiểu và ghi nhớ.
⏩ Ưu điểm
- Tính toán lãi và lỗ ở các cấp độ sản xuất và bán hàng khác nhau.
- Xác định tác động của việc điều chỉnh giá đến doanh số bán hàng.
- Phân tích mối liên hệ giữa chi phí biến đổi và chi phí cố định.
- Xác định mức độ ảnh hưởng của việc điều chỉnh chi phí và hiệu quả đến lợi nhuận.
⏩ Nhược điểm
- Bên trong phép tính điểm hòa vốn, chúng tôi duy trì một tình huống liên tục. Hàm chi phí này là tuyến tính và giá bán không đổi. Sẽ không như vậy đâu.
- Tại điểm hòa vốn, Chúng tôi sử dụng các hàm trong quá khứ để dự đoán tương lai vì chúng tôi duy trì hàm này không đổi. Điều đó không đúng.
- Chỉ trong một phạm vi sản lượng hẹp thì quan điểm cho rằng mối liên hệ giữa chi phí-doanh thu-đầu ra là tuyến tính mới đúng. Đây không phải là công cụ hữu ích để sử dụng ở khoảng cách xa.
- Lợi nhuận là kết quả của sản lượng cũng như các biến số bổ sung không được tính đến trong phân tích này, chẳng hạn như những tiến bộ trong công nghệ và kỹ thuật quản lý.
Đọc thêm: Cách tính doanh thu hòa vốn bằng công thức trong Excel
Tải xuống sổ tay thực hành
Kết luận
Tóm lại, vấn đề làm thế nào chúng ta có thể thực hiện phân tích điểm hòa vốn NPV trên Excel được trình bày ở đây theo quy trình từng bước. Đối với vấn đề này, bạn có thể tải xuống một cuốn sách bài tập để thực hành các phương pháp này. Vui lòng đặt bất kỳ câu hỏi hoặc phản hồi nào thông qua phần bình luận.
<